Fakturafinansiering: Komplet Guide til Hurtig Likviditetsløsning for Danske Virksomheder

Fakturafinansiering, også kaldet fakturakøb, factoring eller fakturabelåning, er en finansieringsform hvor virksomheder sælger deres udestående fakturaer til et finansieringsselskab for øjeblikkeligt at få penge. Fakturafinansiering er en ydelse, der tilbydes af finansieringsselskaber og gør det muligt for virksomheder at skaffe finansiering og øge deres likviditet hurtigt. I stedet for at vente 30-60 dage på betaling fra dine debitorer, får du typisk 80% af fakturabeløbet udbetalt inden for få dage.

Denne løsning giver små og mellemstore virksomheder hurtig adgang til kapital og styrket likviditet, samtidig med at finansieringsselskabet overtager risikoen og varetager opkrævning af dine tilgodehavender.

Hvad denne guide dækker

Denne guide forklarer forskellen mellem fakturakøb og factoring (på dansk også kaldet fakturakøb), beskriver hele processen fra ansøgning til udbetaling og sammenligner danske leverandører af fakturafinansiering. Du lærer også om omkostninger, praktiske scenarier og får svar på de mest stillede spørgsmål.

Hvem denne guide er til

Denne guide er designet til ejere af små og mellemstore virksomheder, CFO’er og finansansvarlige i danske virksomheder. Uanset om du står overfor akutte likviditetsproblemer eller søger fleksible finansieringsformer til vækst, vil du finde konkrete værktøjer og viden. Løsningen kan tilpasses den enkelte virksomheds behov, så du får den finansiering, der matcher din situation.

Hvorfor dette er vigtigt

Mange virksomheder oplever udfordringer med likviditeten på grund af lange betalingsfrister og manglende betaling fra kunder. Fakturafinansiering løser dette problem ved at omdanne dine tilgodehavende gæld til øjeblikkelig likviditet, så du kan betale leverandører, lønninger og investere i vækst uden at vente på dine debitorer. Med denne ydelse får virksomheden hurtigt penge på kontoen, hvilket frigør ressourcer til drift og udvikling.

Hvad du vil lære:

• Hvad fakturafinansiering betyder og hvordan det adskiller sig fra traditionelle former for kredit
• Hvordan processen fungerer fra ansøgning til udbetaling
• Hvilke danske leverandører der tilbyder fakturafinansiering og deres specialer
• Hvornår fakturafinansiering giver mening for din virksomhed

Forstå Fakturafinansiering, udestående fakturaer og Fakturakøb

Fakturafinansiering er en finansieringsform hvor virksomheder sælger deres fakturaer til et finansieringsselskab for at få øjeblikkelig likviditet. I stedet for at vente på at dine kunder betaler, får du penge med det samme og overlader opkrævning og eventuel inkassoproces til finansieringsselskabet. Ved fakturakøb modtager virksomheder typisk 100% af fakturaværdien minus gebyrer, hvilket sikrer maksimal likviditet.

Danske SMV’er bruger fakturafinansiering fordi det løser tre kritiske problemer: langsom cashflow, administrative arbejde med opkrævning og kreditrisiko. Mange virksomheder har måneders årlig omsætning bundet i udestående fakturaer, hvilket kan begrænse deres mulighed for at investere i vækst eller håndtere uventede udgifter. Ved fakturafinansiering overdrages debitorerne (de tilgodehavender, som kunderne udgør) til finansieringsselskabet, hvilket påvirker balancen og håndteringen af virksomhedens tilgodehavender.

Fakturafinansiering fungerer ved at du sender dine fakturaer til et finansieringsselskab, som vurderer kundens kreditværdighed og køber fakturabeløbet med et fradrag. Du får typisk 80-90% af beløbet udbetalt øjeblikkeligt, mens resten udbetales når kunden betaler, minus finansieringsselskabets gebyr. Korrekt bogføring af fakturakøb og factoring er vigtig for at sikre regnskabsmæssigt overblik og korrekt håndtering af finansielle poster.

Forskellen mellem Fakturakøb og Factoring

Fakturakøb refererer til enkeltstående transaktioner hvor du sælger specifikke fakturaer når du har behov for likviditet. Det er en fleksibel løsning hvor du selv vælger hvilke fakturaer du vil sælge og hvornår.

Factoring (på dansk også kaldet fakturakøb) er en løbende aftale hvor finansieringsselskabet automatisk køber alle eller størstedelen af dine fakturaer. Dette betyder mindre kontrol over den enkelte faktura, men også mindre administration og mere forudsigelig likviditet. Sådan virker factoring i praksis: Virksomheden sparer tid og ressourcer, da finansieringsselskabet håndterer inkasso og administration af tilgodehavender.

Både fakturakøb og factoring kan struktureres med eller uden regres. Ved regres hæfter du for betalingen hvis debitor ikke betaler, mens finansieringsselskabet ved ingen regres overtager hele kreditrisikoen – hvilket naturligvis betyder, at factoring koster mere i denne model.

Med eller Uden Regres

Regres betyder at du som sælger af fakturaerne stadig hæfter for betalingen hvis kunden ikke betaler. Dette reducerer finansieringsselskabets risiko og dermed omkostningerne for dig.

Uden regres overtager finansieringsselskabet hele kreditrisikoen, hvilket betyder højere omkostninger men også bedre risikostyring for din virksomhed. Denne model er særligt relevant for virksomheder der sælger til mange kunder eller kunder med usikker kreditværdighed.

Fordele ved Fakturakøb

Fakturakøb er en fleksibel løsning, der især henvender sig til små og mellemstore virksomheder, som ønsker at frigøre kapital, der ellers er bundet i udestående fakturaer. Ved at sælge sine fakturaer til et finansieringsselskab får virksomheden hurtig adgang til penge, uden at skulle vente på, at debitorerne betaler. Det betyder, at virksomheden kan styrke sin likviditet og reagere hurtigt på nye muligheder eller uforudsete udgifter.

En af de store fordele ved fakturakøb er, at det minimerer det administrative arbejde, da finansieringsselskabet overtager opkrævningen af fakturaen og håndterer kontakten med kunden. Dette frigør tid og ressourcer, som virksomheden i stedet kan bruge på kerneforretningen. Samtidig slipper virksomheden for bekymringen om manglende betaling, da risikoen for manglende betaling overgår til finansieringsselskabet.

Fakturakøb er derfor en fleksibel finansieringsform, der gør det muligt for virksomheder at tilpasse sig svingende behov for likviditet, uden at skulle optage lån eller stille sikkerhed. Det er særligt attraktivt for virksomheder med mange debitorer eller perioder med mange udestående fakturaer, hvor hurtig adgang til kapital kan gøre en stor forskel for vækst og drift.

Sådan Fungerer Fakturakøb i Praksis

Praktisk fakturafinansiering involverer en klar proces fra ansøgning til udbetaling, hvor både din virksomheds og kundens finansielle situation vurderes.

Trin-for-Trin: Fakturakøb Processen

Hvornår bruges denne proces: Når du har udestående fakturaer fra kreditværdige kunder og behov for øjeblikkelig likviditet til driftskapital eller investeringer.

1. Ansøgning og vurdering: Du indsender ansøgning med oplysninger om din virksomhed, fakturaerne og dine debitorer til finansieringsselskabet
2. Kreditvurdering: Finansieringsselskabet vurderer både din virksomheds og kundens kreditværdighed samt fakturaernes validitet
3. Aftalens indgåelse: I aftalen fastlægges vilkår, gebyrer, hvilke fakturaer der kan inkluderes og om aftalen er med eller uden regres
4. Udbetaling af forskud: Du modtager typisk 80-90% af fakturabeløbet inden for 1-3 arbejdsdage efter godkendelse
5. Opkrævning: Finansieringsselskabet overtager al administration og opkrævning fra dine debitorer
6. Endelig afregning: Når kunden betaler, udbetales det resterende beløb til dig minus finansieringsselskabets gebyr og administrationsgebyr

Sammenligning: Fakturakøb vs. Andre Finansieringsformer

Valg af Leverandør og Implementering

Valg af den rigtige leverandør af fakturafinansiering afhænger af din virksomheds specifikke behov, størrelse og branche. Det er vigtigt at vælge en løsning, der matcher din virksomheds behov for likviditet, risikohåndtering og administration. Flere faktorer som hastighed, omkostninger, kundeservice og teknologi spiller ind, og de forskellige leverandører tilbyder forskellige ydelser inden for fakturafinansiering.

Danske Leverandører af Fakturakøb

CapitalBox specialiserer sig i fakturafinansiering til små og mellemstore virksomheder med fokus på hurtig digital proces og transparent prissætning. Virksomheden tilbyder ydelsen fakturakøb både som enkeltfakturaer og løbende factoring-aftaler.

Danske Bank leverer fakturafinansiering som del af deres erhvervsfinansiering med fokus på større virksomheder og lange kundeforhold. Ydelsen omfatter både regres og non-regres løsninger.

Nordea tilbyder fakturafinansiering integreret med deres øvrige erhvervsprodukter, særligt rettet mod eksportvirksomheder og virksomheder med international handel. Deres ydelse dækker både finansiering og administration af fakturaer.

Bibby Financial Services er en international aktør med dansk tilstedeværelse, der specialiserer sig i fakturafinansiering til SMV’er på tværs af forskellige brancher. Ydelsen omfatter fleksible finansieringsløsninger og administration af debitorer.

Svea Finans tilbyder digital fakturafinansiering med fokus på hurtige processer og fleksible løsninger til mindre og mellemstore virksomheder. Deres ydelse inkluderer både fakturakøb og løbende factoring.

Atradius kombinerer fakturafinansiering med kreditforsikring og tilbyder omfattende risikostyring for virksomheder med mange kunder. Ydelsen består af både finansiering og sikring mod tab på debitorer.

Scenarier Hvor Fakturakøb Er Relevant for små og mellemstore virksomheder

Sæsonudsving: Virksomheder med sæsonbetonede salg kan bruge fakturafinansiering til at sikre likviditet i lavperioder eller finansiere lageropbygning før højsæson.

Vækstfaser: Når virksomheder vokser hurtigt, stiger behovet for driftskapital ofte hurtigere end overskuddet. Fakturafinansiering kan finansiere nyt personale og større investering uden at belaste balancen.

Lange betalingsfrister: Virksomheder der sælger til store kunder med betalingsfrister på 60-90 dage kan bruge fakturafinansiering til at forbedre cashflow og undgå tabte fortjeneste. Kunder med lange betalingsfrister er ofte små og mellemstore virksomheder eller startups, der oplever pres på likviditeten.

B2B-virksomheder med mange fakturaer: Virksomheder der har mange kunder og høj fakturavolumen kan drage fordel af at udlicitere al administration af tilgodehavender. Brancher som byggeri, transport og logistik oplever ofte lange betalingstider, hvilket gør fakturafinansiering særligt relevant for dem.

Fakturakøb og Kontrol

Når en virksomhed vælger fakturakøb, overdrager den en del af kontrollen over sine tilgodehavender til finansieringsselskabet, som herefter varetager opkrævning af penge og eventuel inkassoproces. For mange virksomheder er dette en fordel, da det betyder, at de ikke selv skal bruge tid og ressourcer på at følge op på betalinger eller håndtere inkasso, hvis kunden ikke betaler fakturaen til tiden.

Finansieringsselskabet har ofte specialiserede medarbejdere, der effektivt kan varetage opkrævning og inkasso, hvilket øger sandsynligheden for, at virksomheden får sine penge. Dermed undgår virksomheden tabte fortjeneste og den usikkerhed, der kan opstå ved manglende betaling. I stedet kan pengene fra fakturakøbet bruges til at betale leverandører, lønninger og andre udgifter, hvilket sikrer en bedre likviditet og mindre administration i hverdagen.

Ved at overlade administrationen af tilgodehavender til et finansieringsselskab, får virksomheden mere tid til at fokusere på vækst og udvikling, samtidig med at risikoen for tab minimeres. Det giver en mere stabil økonomi og mulighed for at planlægge fremtiden med større sikkerhed.

Udfordringer og Løsninger

Selvom fakturafinansiering tilbyder mange fordele, er der også potentielle udfordringer som virksomheder bør være opmærksomme på.

Udfordring 1: Høje Omkostninger

Løsning: Beregn den reelle omkostning ved at sammenligne fakturafinansiering med alternativerne og vægt gebyret mod værdien af øget likviditet og mindsket risiko.

Mange virksomheder fokuserer kun på gebyret uden at medregne værdien af hurtig adgang til kapital, mindre administration og overført kreditrisiko.

Udfordring 2: Manglende Transparens i Priser

Løsning: Kræv en komplet oversigt over alle omkostninger og stil spørgsmål om skjulte gebyrer, minimum-aftalt pris og ekstra administrationsgebyr.

De mest pålidelige finansieringsselskaber er transparente om alle omkostninger og kan give konkrete eksempler på de samlede omkostninger.

Udfordring 3: Valg af Forkert Leverandør

Løsning: Vurder leverandørens erfaring i din branche, hastighed i processen, kvaliteten af kundeservice og teknologisk platform.

Et grundigt udvalg af leverandør kan spare tid og ressourcer samt sikre bedre vilkår og service gennem hele samarbejdet.

Ofte Stillede Spørgsmål om Fakturakøb

De mest almindelige spørgsmål fra danske virksomheder handler om omkostninger, tidsfrister og krav til godkendelse.

Hvad betyder factoring for min virksomhed? Factoring betyder at du får øjeblikkelig likviditet ved at sælge dine fakturaer, hvilket forbedrer cashflow og reducerer administrativt arbejde med opkrævning.

Hvor hurtigt får jeg penge efter ansøgning? Typisk modtager du udbetaling inden for 1-3 arbejdsdage efter godkendelse, afhængig af leverandør og fakturaernes kompleksitet.

Koster factoring mere end et banklån? Factoring er normalt dyrere per transaction end banklån, men giver hurtigere adgang til penge og kræver mindre sikkerhedsstillelse.

Skal alle mine fakturaer sælges? Nej, ved fakturakøb kan du vælge specifikke fakturaer, mens traditionel factoring ofte inkluderer alle fakturaer.

Hvad sker der hvis min kunde ikke betaler? Det afhænger af, om aftalen er med eller uden regres. Uden regres hæfter finansieringsselskabet, med regres hæfter du stadig for betalingen.

Hvilke krav stilles til min virksomhed? Kravene varierer, men finansieringsselskabet fokuserer primært på dine kunders kreditværdighed frem for din virksomheds regnskab.

Kan jeg bruge factoring hvis jeg har få, men store kunder? Ja, faktisk kan factoring være særligt værdifuld i sådanne tilfælde, da du spreder kreditrisikoen og sikrer likviditet selv ved forsinkede betalinger.

Påvirker factoring min relation til kunderne? Mange finansieringsselskaber tilbyder diskret factoring, hvor dine kunder ikke nødvendigvis behøver at vide at fakturaerne er solgt.

Konklusion og Næste Skridt

Fakturafinansiering tilbyder danske virksomheder en fleksibel løsning til at forbedre likviditeten, reducere administrativt arbejde og overføre kreditrisiko. Selvom det typisk koster mere end traditionelle lån, kan værdien af hurtig adgang til kapital og mindre administration opveje de højere omkostninger.

For at komme i gang:

1. Vurder dit behov: Analysér dine udestående fakturaer og likviditetsbehov for at afgøre om fakturafinansiering er relevant
2. Sammenlign leverandører: Få tilbud fra 2-3 leverandører og sammenlign både omkostninger, hastighed og service
3. Start med en testperiode: Begynd med enkelte fakturaer eller en mindre aftale for at teste processen og samarbejdet

Relaterede emner: Hvis du overvejer fakturafinansiering, kan det også være relevant at undersøge kreditforsikring til dine tilgodehavender eller alternative finansieringsformer som asset-based lending eller forretningsmæssige kreditlinjer.

CapitalBox tilbyder fakturafinansiering med fokus på transparente vilkår og hurtig digital proces, specielt designet til små og mellemstore virksomheder i Danmark.